權(quán)威機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)光伏設(shè)備投資二季度見(jiàn)頂點(diǎn)

2010年，光伏設(shè)備相關(guān)上市公司市場(chǎng)整體表現(xiàn)突出，其中精功科技股價(jià)翻數(shù)倍成為典型。但隨著本輪光伏設(shè)備投資支出見(jiàn)頂，這些公司未來(lái)的增長(zhǎng)將走向平穩(wěn)期。

Solarbuzz認(rèn)為，從今年年初開(kāi)始，歐洲主要光伏消費(fèi)國(guó)對(duì)上網(wǎng)補(bǔ)貼激勵(lì)下調(diào)，這將導(dǎo)致2011年下半年產(chǎn)能擴(kuò)張計(jì)劃的調(diào)整。可以預(yù)見(jiàn)，這些變化將使得光伏設(shè)備采購(gòu)商重新審視2012年的擴(kuò)張計(jì)劃。

二季度或?yàn)橥顿Y最高點(diǎn)

Solarbuzz監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，2011年第一季度，全球光伏設(shè)備支出創(chuàng)新高，達(dá)到37億美元，預(yù)計(jì)第二季度將會(huì)是本輪光伏設(shè)備支出周期的最高點(diǎn)。隨著光伏廠商調(diào)整擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃以應(yīng)對(duì)下半年市場(chǎng)下滑，2011年第四季度光伏設(shè)備資金支出將會(huì)急劇下降，主要設(shè)備廠商來(lái)自一線電池廠商的新訂單將會(huì)陸續(xù)減少。

不過(guò)，或許高效產(chǎn)品路線的開(kāi)發(fā)為下一代制造設(shè)備的供應(yīng)商提供了新的機(jī)遇。德國(guó)光伏巨頭Q-Cells近期宣布，將在2011年下半年對(duì)其1.1GW的電池生產(chǎn)線進(jìn)行升級(jí)，反映了產(chǎn)品路線升級(jí)的趨勢(shì)。

預(yù)計(jì)到2012年第一季度，高效晶硅電池生產(chǎn)線將占到晶硅電池產(chǎn)能的35%。新技術(shù)的應(yīng)用將推動(dòng)新型設(shè)備的應(yīng)用，例如半導(dǎo)體設(shè)備市場(chǎng)領(lǐng)先廠商Varian Semiconductor Equipment Associates的離子注入設(shè)備等。

由于交貨周期的滯后性，未結(jié)訂單的出貨導(dǎo)致2011年第一季度設(shè)備廠商的營(yíng)收數(shù)字會(huì)很高。Solarbuzz認(rèn)為，光伏設(shè)備廠商們將會(huì)根據(jù)市場(chǎng)情況重新審視2012年的擴(kuò)張計(jì)劃，而投資薄膜技術(shù)的廠商將視2011年與2012年新建工廠的情況來(lái)看下一階段的投資。

薄膜光伏設(shè)備成投資亮點(diǎn)

Solarbuzz報(bào)告顯示， 2011年基于晶硅的設(shè)備投資(包括硅錠、硅片、電池片與組件)年度增長(zhǎng)預(yù)計(jì)達(dá)31%，而薄膜設(shè)備投資增長(zhǎng)可達(dá)71%。其中基于非晶硅薄膜與CIGS技術(shù)的投資增長(zhǎng)最快，占據(jù)計(jì)劃擴(kuò)產(chǎn)的薄膜技術(shù)市場(chǎng)份額78%。不過(guò)，薄膜光伏目前僅占到整個(gè)光伏行業(yè)的10-15%，其投資成本大等問(wèn)題制約了其發(fā)展。

據(jù)了解，擴(kuò)產(chǎn)步伐較快的一線廠商是中國(guó)內(nèi)地的晶硅制造商以及臺(tái)灣的電池制造商與薄膜廠商。各大光伏廠商最新公布至今年年底的產(chǎn)能目標(biāo)分別為，晶澳太陽(yáng)能3GW，天和光能1.9GW，新日光(臺(tái)灣)1.8GW，晶科能源1.5GW。

此外，薄膜太陽(yáng)能技術(shù)迎來(lái)了新一輪投資潮。在2011年第一季度至2012年第一季度期間，有多達(dá)65個(gè)薄膜電池?cái)U(kuò)產(chǎn)計(jì)劃，薄膜制造商總產(chǎn)能預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)70%達(dá)到4.8GW。

隨著歐洲主要市場(chǎng)電價(jià)補(bǔ)貼政策的削減，2011年市場(chǎng)需求的增長(zhǎng)預(yù)計(jì)僅有12%。供需不平衡將使得電池廠商在2011下半年調(diào)整擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃，這將對(duì)設(shè)備供應(yīng)鏈產(chǎn)生一定影響。

Solarbuzz監(jiān)測(cè)情況顯示，今年一季度產(chǎn)能增加的速度與一線電池廠商出貨計(jì)劃一致，這意味著今年光伏行業(yè)產(chǎn)能供應(yīng)將明顯過(guò)剩。